woojean的博客 模仿、熟练、超越

《短线交易五大绝技》读书笔记

2018-11-08

第1章 通用投资模型

知道是什么和知道怎样用完全是两回事。

如果你被引导认为市场上的成功就在于是否选对了股票,那么你只得到了一半的真相。

你将会了解到,对于任何形式的努力而言,体系对于成功都非常重要,没有体系,你将只会试探各种可能的机会,而没有必要的知识、方向或者工具作为支撑。

通用投资模型由五个部分组成:

  • 历史形态:识别重复率较高的特定形态;
  • 预期:基于已确定的历史形态,预测或预期市场或股票未来走势;
  • 确认:用来增加预期实现可能性的工具;
  • 行动:设计将前3步付诸实施的具体市场进入和退出策略及方法;
  • 资金管理:使风险最小化、利润最大化的详细过程;

通用投资模型中的任何一个步骤被跳过或者未能正确应用,那么模型将会失效。

每一个投资领域。包括股票、金融市场、不动产、商业和人际关系,都有自己的形态。

某事件会由于它的重复性而具备一定的形态。

使用形态可以帮助你更接近市场的转折点,帮助你形成自己的预期。当时间变化时,你也完全有可能会改变自己的预期。

请记住,预期并非现实。根据我们的模型,基于历史形态产生的预期还需要进一步确认或验证才能开始行动。我们暂缓行动,直到某个预期得到确认或者验证,再开始具体行动。

绝对不要把你原本对可能会发生什么的预期转换为认为一定会发生什么。

第2章 确立、验证并坚持到底

确立:基于建议、研究、消息、分析、报纸文章、新闻、谣言、历史形态、图表分析或计算机信号得到的投资机会。

验证:能够验证机会可能会实现的任何指标或确认。验证可以是新闻、额外的研究、计算机信号和图表形态。

坚持到底:投资者所采取的行动。

第3章 金融的”真实信条“

不论你如何学到投资方法或者谁教的你,事实上,如果你没有在市场中赚钱,那么原因不外有三:

  • 米所学的知识未起作用,并且可能永远也不会起作用;
  • 你可能没有正确使用所学的投资系统;
  • 你自己心理上未能过关的问题阻碍了系统的有效实施;

拙劣的投资者心理与不完善的纪律,是所有亏损的大部分原因。

如果你根据”内心感受“做出任何决策,那么你成功的机会将不会太乐观。

绝大多数访问股票聊天室的人都是不自信的、没有情报依据的、在股票市场亏损的人,或者试图把它们的股票拉高卖给充满信心的追捧者的人。

如果你确实已经从事股票交易两年以上仍旧亏损,那么这意味着你可能在哪个地方做得太糟糕,在继续投资之前,你需要进行重大转变才行。

第4章 技术面与基本面交易

当基本面信息已经为人所知时,它可能已经过时,不再具有可用性。

我恭敬地建议,即便是正确使用了基本面分析,投资者或交易者也不会得到持续获利所需的足够的有价值信息。

基本面分析的一些传统支持者认为,技术面分析是使用巫毒教方法进行股票分析,但是专业的技术面分析师将会反驳说,股票价格的终极指标就是价格。

一个悲哀而又真实的情况是,在技术面分析方法中有相当大一部分方法从根本上讲都毫无用处,这可能是因为它们根本就不会起作用,也可能是因为它们不够客观。

在多年交易和投资经历中,我所学会的最重要的事情之一,就是投资者缺乏对其所做事情的自信,不能始终如一地遵循既定的方法,结果当然是失败的。

第5章 近观技术面分析

交易系统是买卖股票的全套、系统的方法。它包括STF的全部要素。该方法基于简洁、具体的规则,以可行的方式定义,且能够为任何熟悉系统规则和流程的人所实施。交易系统包括进入市场规则、退出市场规则和风险管理规则。

交易方法是根据各种相对普遍的规则,较为松散的组织并实施的时机选择信号联合体。交易方法要比交易系统的完整度低。许多交易者认为他们使用的是交易系统,实际上使用的却是交易方法。投资者根据自己的规则决定买卖时间,而这些规则常常是既不十分具体,也不够严格。

当前普遍使用的时机选择指标共有三个主要类别:领先指标、同步指标、滞后指标。

对于长期投资者来说,价格是唯一最重要的考虑对象,而对于短期交易者来说,时机选择才是唯一最重要的考虑对象。

时间与价格的结合非常重要。

移动平均指标是滞后指标。

尽管交易者已经了解并使用江恩和艾略特方法多年,但是,即便是在专业人士之中,对于给定时点应当存在何种形态以及如何根据这些形态进行交易,仍旧存在着较大的分歧。

在横向盘整市场以及波动非常大的市场中,抛物线很可能导致交易者两头受损的糟糕情况。

平均趋向指标ADX是由趋向指标DMI导出的,它衡量市场趋势的强度,而不是方向。

在被看跌方控制的市场上,反弹相对时间较短,因为卖方比买方强大,市场会回归到下降趋势上来。

交易系统应当具有优于其他交易方法的特征。

无论这些系统从书本上或后向测试结果中看起来多么的好,它们对于那些缺乏纪律和一致性的交易者都毫无用处,甚至可能导致亏损。

支撑位只有在对现有趋势的认识结合到一起时,才能具有其独特用途。

第6章 开拓盈利之路

没有适合于所有投资者的投资系统或方法,也没有适用于所有人的系统方法或指标。

我所知道的最基本也最奇妙的方法是缺口交易。

请始终记住一点,你持有股票的时间越短,则赚取的利润就越少,除非你能够进行大量股票交易。

价格缺口与消息密切相关。

缺口是投资者情绪反应的指标。

在股票开盘低于前一交易日最低价超过给定数量,而后价格回升、切入到前一交易日最低价以上给定数量范围内时,利用缺口方法做多。

就是买缺口回封。

第7章 短期关键日周期交易

股票周期交易是一种非常具体的方法,它能够以完全机械的方式使用。

实际上,所有期货和股票市场都受到天气、季节和作物生长条件的影响。供给和需求受季节波动的影响。

周期股票交易的止损价都仅指收盘价。

交易者常常沉湎于这样的错误观念之中,即系统、方法或指标要想帮助交易者盈利,就必须很复杂、难以理解或者很神秘。

第8章 股票市场星期形态

耶鲁·赫斯在其经典书籍《不要在星期一卖出股票》中通过统计结果证明股票往往会在星期一创新低。

第一个获利开盘退出策略正如其名字所指那样,如果你的交易开盘获利,那么你就应当退出市场。不要等到,也不要下达移动止损订单、设立盈利目标,唯一能做的事就是立即离场。

在多头仓位情况下,指的是当任何时候开盘价高于买入股票价格就立即退出,

第9章 在股票通道中冲浪

第10章 纪律和交易者心理

不能过度分析某笔交易,否则,你就可能会错过交易,甚至不交易。

行动之中潜藏着对错误的恐惧,但是,如果这种恐惧导致你无法做出决策,那么你最好放弃这种游戏。

我们受到的教育是,要想成功,就必须努力工作,获取尽可能多的信息,并了解事情的来龙去脉。然而,在生活的某些领域中可能确实需要这样,但是在证券市场上却未必如此。事实是,我们不需要知道市场上的事情为什么会如此,以及其目的何在,也不需要为了赚钱而去收集大量的信息。

我总是看到有一些优秀的交易者,在他们向自己的操作指令系统中加入实时报价之后,反而变成了糟糕的交易者。

第11章 创造利润的三十种工具

你最终通过自己努力学习股票交易研制出来的交易系统,将是你个人量身定制的方法,能够适应你自己的特殊需求。

请确信你的风险资本是实实在在的风险资本,而不是未来将用于其他用途的资金,使用这种”恐慌资金“就一定会亏损。

在投机与交易时,做一个喜欢孤独的人具有重大意义。

限制风险的最好方法是同一时刻只交易三到六只股票。

请在发展自我上比发展系统多花费一些时间。交易成功的等式中最关键的因素是交易者,而不是系统。

第12章 下一步怎么走

略。


文章目录